去中心化技术版图 | 投资人说

编者按：比特币、区块链、加密令牌，最近这些名词被炒作得比较厉害。但是大家除了对不断飙涨的比特币价格比较感兴趣外，对这些技术对我们的未来意味着什么却知之甚少。为此风投机构EarlybirdVC的VC Alexander Ruppert制作了一张去中心化技术的版图，为我们梳理了相关技术的发展动向以及从事这一行的一些初创企业，可以帮助我们以全局性的眼光审视这一新兴领域。

媒体对比特币、加密令牌以及加密市场的崛起变得疯狂。这个领域的创业者只要通过ICO（Initial Coin Offering，借用了IPO的概念，只不过发行的是加密货币）融到了几百万美元马上就会有着摇滚明星的感觉。然而，加密板块远不仅仅是比特币、金融技术、交易和加密货币而已——而是关乎一个更好的、去中心化的（数字）世界。

但是用“去中心化”这个词我指的是从中央集权重新分布分布、人员、权力或者东西的过程。中心化系统的问题是缺乏透明性，会造成单点故障、审查、权力的滥用以及低效。它们存在的基础往往是因为网络内失去了信任，所以需要一种信任建设中介来对网络加以组织。向去中心化系统的范式转移因为一种新的技术突破（比如区块链，加密货币、共识机制），因为开发者社区的快速发展，以及因为融资的新手段而成为可能。

对加密宇宙的映射（从左到右，自上而下）

一些假设，或者如何阅读这份地图

这份地图反映了加密社区或者我本人的一些假设。地图还不够全面，我尽量把关注点集中在重大的、纯概念性的趋势上。

一般趋势

• “从左到右”铺开的创新流浪潮——从平台和协议开始，然后到中间件，新的融资方法，最后是基于上述一切的去中心化应用。总的市场价值也是按照这条路径发展的。

• 目前从市值来看价值是由协议层（“胖协议”）所创造的——比特币和以太坊相关的市值占据了70%左右的份额（截止2017年5月29日总市值为710亿美元，其中比特币和以太坊共占510亿美元）。当然有人可能会把比特币归到应用一类，但是它在总市值所占的份额就会随着时间转移而显著减少。基于底层系统开发的应用越多，成为网络一部分的用户越多，底层令牌获得的价值就越大。

加密货币市值占比情况（橙色：比特币 深蓝：以太坊 蓝色：Ripple）

• 价值是在令牌层创造出来的，而不是在股权层创造的，因为这与我们在传统软件业经历的一切都是背道而驰的。令牌代表了一家公司商业模式的原子单位。令牌有的是出售来给项目提供资助，但从长远看其主要目的是将产品和服务货币化。令牌对任何商业模式来说都没有意义，需要融入到公司的服务版图里面才有用。
  

• 鉴于投机者和交易者很强的影响力加密令牌的价值很大一部分都是基于投机。给令牌估值的一个更加客观的办法是通过分析现实生活KPI来定义“实用价值”，这些KPI可以是围绕着项目展开的开发者社区的活动（github库、贡献者、代码质量等），支撑网络运行的节点以及矿工数，网络交易数等。

• 在建设面向最终用户的去中心化应用（Dapp）之前，底层基础设施需要先成熟起来。即便在协议层，在交易成本以及比特币的整体可伸缩性或者以太坊的共识机制等方面我们还面临着挑战。

中间件

• 在这些协议之上真正的Dapp需要对中间件去中心化。 Sia Tech、 Storj、 IPFS / filecoin、 Maidsafe以及Minebox都在寻求实现分布式存储的愿景。要存储的数据碎片化为数百小块，经过加密（哈希）之后再随机分散到网络上，并以多地区冗余性存储起来。当节点（网络上的计算机）关闭时，这些片段会自动在网络中转移——只有拥有证书的用户可以通过自己持有的私有密钥来对其进行恢复。可以把它想象成存储能力的AirBnB，不过你支付的不是美元而是令牌，在使用这些服务的时候会自动进行。没有后门，没有执法部门的渗透，没有服务器崩溃，无法被黑。

• 分布式计算（Golem Project、ethereum），自主身份（self sovereign identity）以及隐私（The uPort Project、Civic、Mysterium、Blockstack Inc），去中心化域名服务，外部数据提供商（Augur、Gnosis、Oraclize、æternity），开发者框架（Lisk、slock.it），Dapp浏览器（Token、Parity、Metamask）以及加密支付是运行真正去中心化应用所需要的深度要素。开发这些中间件估计还需要5年的时间。

资本与流动性

• 价值创造的根本性不同使得以ICO为形式的新型风险融资先后吸引了开发者、技术学者、早期采用者以及主流投资者。除了令牌在全球范围内分布到可能用来支付该公司服务的早期采用者和大使以外，令牌的流动性也要比传统股权的高得多，并且可以用加密交易平台（比如ShapeShift.io 或者 Poloniex）的形式在二级市场进行交易。其缺点是缺乏信息，而且有大鱼胜过小鱼的倾向，因此又会令整个运动中心化，BAT ICO的最新进展正是如此：

前100控制了99%的令牌

• 新的融资机制将风险融资民主化到一定程度之后，在网络所有权效应（这是一种空前的增长机制，有点类似类固醇的网络效应）的带动下，会触发令牌化网络的爆发式增长。想象一下如果你让别人使用你热爱的服务可以得到奖励。加密创新的速度将超过我们在过去20年所经历的一切。
  

应用

• 法律和政府技术将面临重大变革，如果可编程货币成熟的话。合同不再需要靠昂贵且拖沓的法官查阅成堆文件来执行，一切只需要代码即可。只要满足智能合同里面的特定条件，行动（比如支付）就可以自动触发。Clause 正在致力于一种非常有趣的解决方案。运营分布式公司是Aragon和BoardRoom DApp 即将要应对的挑战。分布式投票系统以及围绕着流动性民主化的一切也是我在未来有可能看到的潜在用例——这方面 bitnation-guides和Flux是先驱。

• 昂贵的无附加价值的中间商和不透明的价值链是物流和供应链的现实，但区块链将会去中介化。Wave、BlockVerify以及Everledger等是在各自领域其中的一些先驱，正在致力于升级物流和供应链的透明度。

• 我们有可能目睹从“数据经济”到“注意力经济”的范式转移。只要自主数据所有权的基础设施就位，并且用户拿回了自己的数据控制权。不过自主也是有代价的。Basic Attention Token显示了如何利用BAT令牌激励注意看广告的用户来实现这一点。Steemit则用他们的令牌Steem来激励内容创作者——想想看，你在reddit、medium或者Facebook上面编写优质内容可以得到网络的付费是什么感觉。Userfeeds正在开发一套新的内容排名系统，这套系统可以使得内容发布和分享背后经济激励可视化——你可以把它看成是有着透明排名算法的google与假新闻和腐败做斗争。

• 跟注意力、物流和法律一样，能源板块的运作也是非常的中心化，因为它阻止大家在点对点网络中交易电力。

• 支付正在被加密货币变革，后者主要用途是数字现金——比特币、Monero、Dash、Litecoin或者ZCash是其中一些信誉最好的货币。即时清算、没有交易费用、有隐私保证，没有政府控制货币供应，这些都是杀手级的功能。

当然，主流采用仍然相当遥远，也许需要5年甚至更多的时间。软件是不是基于区块链技术开发的大家并不在意，重要的是实用性和价格。当大型的既有玩家把区块链技术集成进来时就可以说取得重要进展了。消息app KIK刚刚推出了自己的令牌，目的是为了激励开发者在其生态体系内开发服务。希望Medium的人以及其他媒体公司能够从Fred Wilson的《为什么在线发行商应该从Steem而不是Spotify寻找灵感》中获得灵感。Basic Attention Token现在想出了一个更加通用的方面来解决这一问题。区块链也有可能蚕食该市场栈。问题是现有玩家（Uber、AirBnB、eBay）会不会集成该技术到自己的产品里面，还是说它们会受到一些新的家伙的冲击。不过不管往哪一个方向走，最后都会导致主流的采用。

参考阅读：

以太坊创始人：去中心化的三个维度

Fred Wilson：自组织系统的去中心化

Chris Dixon：10年前如果有这个，也许就没Facebook什么事了

 【编译组出品】