背靠亲爹金银岛，看不满一岁的金联储如何玩转P2B

专注产业金融，针对中小企业的 P2B 公司金联储于去年 10 月上线，是大宗产品电子商务公司金银岛的全资子公司。对理财端而言，其项目的年化收益率在 8% 到 12% 之间。

在分拆出金联储之前，金银岛早在2009年就上线了“网络融资”功能，与建设银行、工商银行、招商银行等进行系统对接，帮助中小企业向银行融资，该金融服务目前拥有 100 万中小企业客户，累积为客户融资 400 多亿元。

含着金钥匙出生的金联储拥有金银岛的两大支持。

其一是客户资源支持，优质的资产端项目是 P2P 平台的核心竞争点，这一观点是多数业内人士的共识。截至目前，金联储约90%的客户同时是金银岛的客户。

其二是风控经验支持。金银岛在大宗交易 O2O 领域积累的近 9 年的风险控制经验以及大量中小企业的信用数据，可以为金联储所用。此外，金银岛风控团队的部分成员会加入金联储的风控团队。

金联储的产业链金融模式有 7 种，分别为未来货权融资、仓单融资、订单融资、保理融资、股权质押融资、1 + N 融资以及采集采销融资。目前，金联储以 1 + N 融资模式为主。所谓的 1 + N 融资，就是供应链融资，以某条供应链上的龙头企业为核心，将金融服务延伸至龙头企业的上游和下游的生产和经销者，核心企业为需要融资企业提供担保。

金联储的风控体系包括自己的 BAST 风险控制系统和金银岛的网络融资系统。前者即从大数据分析（Big Data Analysis）、资产抵押（Asset - backed）、供应链控制（Supply Chain Control）和企业信息洞察（Truth Insight）四个维度建模分析，控制借款项目风险。后者即金银岛针对大宗产品电子商务领域创立的信息流、资金流、物流“三流合一”风控体系，金银岛在全国有200多家大宗产品交割仓库，借款端用融资所购买的大宗产品都将放在这些仓库中，并实施全天候监控。换言之，哪怕借款端跑路了，这些货品还在。

此外，金联储设立了所谓的“亿元安保金”，由金联储出资 1 亿人民币，存入广发银行的一个独立账户。在每一笔服务结束以后，金联储会抽出 5 %的服务费存入到安保金账户，截至目前，安保金总额达 1 亿 140 万元左右。一旦出现标的逾期或坏账的现象，安保金会对个人用户进行垫付或兜底。

目前，金联储平台上的月交易额超过 1 亿人民币。截至 5 月底，金联储理财端用户数达 14 万，而去年底，这一数字为 5 千。

写到这里，金联储的基本情况算是交代清楚啦。末了，我问金联储副总裁锁进，阿里巴巴旗下的蚂蚁金服主要服务于小微企业，不会与金联储形成竞争，但阿里巴巴本身在大宗商品电商上有深厚的积累，如果阿里巴巴哪天搞出一个 P2B ，金联储是否会有很大的压力。锁进表示，欢迎竞争，不过，马云是金银岛的股东，阿里巴巴如果干这个，可能会和金银岛合作。