京东战略投资分期乐，用电商的流量交换个人信用的入口

今天腾讯科技报道，校园分期购物平台分期乐获得了来自京东的战略投资，但数额并未透露。去年12月分期乐刚获得了由DST领投的1亿美元融资B轮融资。

这次分期乐获得京东投资并不意外，分期乐以商城模式一直作为京东的分销商向用户销售商品，同时也依托京东的优势做好品控和物流。现在分期乐已经成为京东最大的分销商。

据中研网的分析，做校园分期类产品的公司目前的当务之急是降低大学生借贷的利率。目前，校园分期企业自身资金有限，很多运转资金来自P2P企业，而且基本都拥有庞大的地推团队，使得资金成本和运营成本都较高，所以现在像分期乐和趣分期这样在校园分期市场做的较大的公司提供的分期年化率都达到20%以上，明显高于银行分期贷款的利率。

高利率的一个解决方案是校园分期企业自建P2P平台降低资金成本。分期乐建立了债权分销平台桔子理财，融资端不再完全依靠第三方P2P平台，从而获得了债权定价权。竞争对手趣分期也建立了类似的平台金蛋理财降低资金成本。

高利率问题的另一个解决方案就是把量做大。趣分期创始人罗敏曾表示，

若校园分期毛利能到百分之十几，而量做到京东那么大，就可以把服务费降到非常低，让用户用基本等同于银行存款利息的利率借钱。买车，校园分期企业也会拥有跟3C制造商、保险公司更大议价权。

看来，这次分期乐获得京东战略投资将可以借助京东的平台获得更高的交易量。

从京东的角度上来说，虽然有自家的消费分期业务京东白条和校园白条。但是分期乐拥有几千人的地推团队。在贷款前，每个获得授信的借款人都必须在宿舍接受背景调查，既检查其身份的真实性，也对其还款意愿做出评估。通过这些线下身缠，分期乐的平台上已经积累了大学生在校期间的信用数据，可以更好地帮他们解决资金与时间的错配问题。

大学生市场是一个高成长性市场，学生毕业后的一段时间，会面临更大的消费需求，比如：租房、驾校、谈恋爱的花费。但他们在银行仍然缺少信用记录，可以获取的信用额度很低，很难贷到款。虽然很多学生以后会有很好的收入，但刚毕业的一两年内很多人还是会依赖家庭的资助。

京东和分期乐的战略合作，不仅省去了自建线下评估大学生信用团队的费用，还可坐收分期乐已经积累下来的大学生信用数据，对接一个高成长性市场的入口，何乐而不为？