新眸：蓝色巨人IBM又掉队了
新眸大企业研究组作品
作者｜叶静 编辑｜桑明强
要了解计算机，绕不开IBM。
如果以电子器件来划分电脑，前三代都以IBM公司的电脑作为“代际”产品标志，如果要选一家公司代表整个现代电脑工业的发展，IBM无疑是最合适的那个。从十九世纪末的霍列瑞斯制表机公司起步，到上世纪60年代，IBM公司的市值达到了美国GDP的1/4。
作为唯一横跨大型机、PC、移动互联网、云计算四个时代，并即将步入智能时代的企业，IBM的业务从硬件、软件、咨询到服务，从云计算、大数据分析、再到安全方面的企业级解决方案，100多年以来，多次巅峰，又多次落入泥潭。
尽管这个蓝色巨人的仍屹立不倒，但在当下时代变革中，云市场受挫、拆分上市、营收困难，机制老化等问题，让IBM免不了被唱衰，市值表现就是最直接的体现，现在IBM的市值，甚至不到苹果的1/20。想卸下包袱，但又跟不上新贵们的步伐，再次转身，或许我们正在经历蓝色巨人的谢幕。
IBM的诞生是个老故事了。
1914年，投资家弗林特为濒临破产的CTR，找来了失业的经理人托马斯·沃森。走马上任，老沃森用“THINK”的口号激励员工，随着业务遍布全球，1924年，公司更名为IBM（国际商用机器公司）。
二战期间，IBM靠军火生意发了笔大财，同时也使IBM初入计算机领域。1944年，IBM的首台电磁式计算机MarkⅠ问世，但体积庞大运算缓慢，很快便被用电子管组装的ENIAC和UNIVAC等替代，后者同样用于人口普查，使IBM面临丧失传统制表机业务的危机，即便IBM紧接着推出了SSEC，但这台全长超过36米的“巨大的科技恐龙”，并不能够储存程序。
50年代初，小沃森临危受命，为了配合半自动地面防空工程计划(SAGE)，聘冯·诺依曼担任顾问，研制一种国防电子计算机IBM701，整个项目花费了近1200万美元。这被后人称为小沃森的第一次豪赌，IBM也彻底放弃了自己的制表机业务，走向了全新的领域：电子管逻辑电路、磁芯存储器和磁带处理机。
当其他公司还在大型机领域竞争时，1954年，IBM中型商业电脑IBM650销售了上千台，击破了老沃森“全世界只需要5台计算机”的论断，而后推出的IBM709是当时用于科学计算的性能最优的一种电脑，也是IBM公司生产的最后一款电子管计算机。
好景不长，经历了巨型机滑铁卢的IBM发展一度停滞，小沃森抓住集成电路的契机，豪掷50亿在1964年赌IBM360，花费相当于“曼哈顿工程”的2.5倍，这在小沃森看来，也是他一生中所做的“最大、最富冒险的决策”。
IBM360标志着第三代集成电路计算机登上了历史舞台，开创了计算机兼容时代，为当下数据库、PC、因特网和电子商务奠定了基础，此后，无论是阿波罗十一号还是最初的银行ATM系统，都有赖于IBM360。
1966年底，IBM年利润高达10亿美元，跃升到美国10大公司行列，在世界电脑市场占据统治地位。随着规模日益扩大，铺天盖地的反垄断诉讼与公司内部的腐败官僚体系，让IBM元气大伤。内忧外困之下，加上小型机的崛起，大型机领域的IBM转身乏力，在市场上输给了DEC公司。
七十年代初，权柄移交给了弗兰克·卡利，1975年的5100是IBM推出的第一款便携型计算机，高昂的价格被人们敬而远之；次年，乔布斯种下苹果自制了第一台电脑，乘着个人计算机革命的浪潮扬帆起航，而蓝色巨人仍站在原地观望。
直到1980年，为了让IBM也拥有“苹果电脑”， “国际象棋”（Chess）作为代号，卡利下令组建独立开发微型计算机的小组。为了在一年内开发出能迅速普及的微型电脑，IBM借助其他企业成果，如采用英特尔8088芯片作为该电脑的中枢，委托微软签署开发DOS配置各种软件，并把新机器命名为“个人电脑”，即PC机。
1981年的IBMPC，一改之前计算机的笨重外观和高昂价格，运算速度也不逊色，上市第一年就卖出了10万台，占领了当时四分之三PC市场。随着PC逐渐渗入办公室、学校、商店和家庭，此时IBM走了一步险棋：开源。
公开IBMPC上除BIOS之外的全部技术资料，这样一来，用户认可了PC，世界各地的电子电脑厂商也开始争相拷贝出IBMPC兼容机，例如康柏的Compaq Portable，几年之后，这些兼容机蚕食了原属于IBM的大半市场。
除此之外，IBM还遭遇了微软商业上的背刺。后者开发基于DOS系统的Windows逐渐成为PC主流操作系统，借此机会，微软与英特尔组成Wintel联盟，利用大程序和配备大内存的英特尔电脑捆绑销售，占据了PC市场90%以上的份额。此时IBM联合苹果与摩托罗拉结成PowerPC芯片联盟，但在奔腾芯片系列搭配Windows95的攻击之下，PowerPC节节败退。
1990年到1993年，IBM连续亏损额达到168亿美元，股票由1987年的43美元暴跌至10美元左右。IBM重金押注的OS/2也以失败告终，大型机大量存货积压、本应独占鳌头的IBMPC半路折戟，IBM沦为在随波逐流的落伍者，在PC市场丧失了话语权。
1993年，曾经最辉煌的大公司被市场划归为病入膏肓，无人接收手的时候，“食品大王”路易斯·郭士纳跨行业挂帅。
为度过危机，IBM半年之内裁员4.5万，停止大型机生产线和生产模式，调动资金新建PC电脑生产工厂。次年IBM初步转亏为盈后，郭士纳提出“以网络为中心的计算”规划，把发展阵地定位于互联网，并提出了互联网和商业世界的结合，将会带来一场革命：电子商务。
20世纪90年代，信息化是IT发展的大趋势。
莲花软件公司凭借Notes控制了34％以上的企业网络市场，随后被IBM斥资35亿美元收购。IBM借此打入互联网领域后，进行软件重写工作，并主攻高端大型服务器和低端PC台式终端、笔记本电脑两方面硬件设备，同时以工作站为切入口，其中RS/6000工作站电脑，也叫“深蓝”，凭借击败棋王卡斯帕洛夫成为电脑界传奇。
1995年，百岁老人营收首破700亿，相当于彼时微软的7倍，就连过去不景气的PC电脑销售额也上升了1/4。相关数据显示，IBM网络部门的营收达60亿美元，是Cisco、3Com、Bay三大专业网络公司年营收总和，但此后几年中，随着三家公司业绩直线上升，IBM网络业务经营不善掉队，这意味着蓝色巨人需要尽快掉剥离低利润、低前景的网络业务。
郭士纳在IBM另一番成就，在于他基于客户至上的“熊抱行动”计划：前往世界各地，与重要客户交谈，了解需求并改善关系。
也正因此，拥有半导体及大型机、个人电脑、磁盘驱动器等计算机元器件的IBM才能够不被拆分，并能让一直ToB卖高价的IBM选择低价处理掉大型机等积压库存；同时，为企业提供咨询服务和解决方案为IBM贡献了一个“硬件+软件+服务”的转型方向。
在郭士纳任期中，IBM从1993年亏损81亿美元，到2001年盈利77亿美元，股票价格也从12.58美元涨到120.96美元，其中，服务收入成为IBM营收主要的增长来源之一。
如果说郭士纳让大象能够振作跳舞，彭明盛为的是让IBM实现复兴。
21世纪互联网泡沫破灭，IBM在大型机和微型机上的优势式微，营收开始出现下滑趋势。从2002年收购了普华永道的PwC Consulting之后，在郭士纳的基础上，彭明盛主张开拓IT外包服务作为新业务。
微软和苹果在PC领域的接连横扫，让IBM的PC部门从2001年到2004年里亏损扩大到10亿美元。IBM于是决定向联想出售PC业务，此举避免了与昔日的冤家英特尔微软再正面对决，也算是正式告别PC时代，但由于此前IBMPC在众多企业内的渗透率增加，IBM逐渐成为IT服务的领头羊。
2008年，全球正形成建设以物联网为核心的智慧城市的热潮，契合了彭明盛认为计算机将渗透入各行各业中的“智慧地球”概念，彼时IBM在超级计算、传感器网络、软件服务化、云计算、数据整合与挖掘等方面也积攒了些优势。“智慧地球”不仅为IBM带来了25%的营业收入，还推动了物联网向前进了一步。
彭明盛上任当年，亚马逊推出了AWS平台，四年后开启了云服务商业模式。IBM没有去抢占先机，在彭明盛看来，“IBM一宗交易就足以大过亚马逊云业务。”
显然，轻敌意味着会错失风口。
2012年，罗睿兰上任后，重定了IBM规划：投资云计算，优化公司产品组合。如何进军云计算，她给出两种方式：提供云服务，推进Watson。
IBM通过收购大量科技公司来加速公有云和私有云解决方案业务开拓，同时推进智慧城市解决方案、智慧商务及其他应用。IBM建立了在混合云、安全、量子计算、行业专业知识以及数据、AI等方面功能，但在云计算领域，面对亚马逊狙击，与IBM在云计算的蹒跚前行形成对比，AWS的发展显得更利落。
另一方面，罗睿兰曾在IBMThink2018大会上指出，通过打造一个基于人工智能的数据分析工具Watson，科技行业将迎来第三次指数性变革，即数据和人工智能的融合，能够给那些当前的行业变革者带来更多的机遇的沃森定律。
Watson在当时被寄予了改善医学研究和诊疗等厚望。事与愿违，Watson渐渐更像是营销噱头，不仅没有兑现承诺，巨大的投入落空导致IBM营收从2012到2017连续下滑，股价也暴跌42%。在谈到由传统业务向新一代技术转型时，有证券分析师甚至直言，“罗睿兰主政期间，糟糕的财务业绩就是对此的最好体现。”
如今，IBM的权杖交给了印裔的技术派，曾主导收购RedHat（红帽）的阿文德·克里希纳。
克里希纳认为，IBM需要通过混合云让人工智能注入软件和硬件系统。为了推进IBM的混合云战略，从传统业务中剥离出来，把主要精力集中在利润更为丰厚的云计算领域，IBM在2020年着手分拆上市。
实际上，IBM昔日最重要的全球技术服务业务、技术咨询部门、全球商业服务部门等都在下滑。相较于亚马逊的云满足电商商家的托管需求，微软是“软件+服务”，阿里云计算通过移动化与云计算的结合来实现IT服务的“在线化”，IBM的主营业务则是硬件，在云计算的理解方面并不占优势。
像之前收购的SoftLayer，并不能提供大公司上云所需的私有云技术服务，直到2019年IBM Cloud年才获得了虚拟私有云服务技术，比AWS晚了10年左右。另一方面，在过去十年的时间里，IBM多次被要求为关键客户开发特殊的一次性项目，这种做法被认为会导致关键基础设施服务的工作推迟数月甚至数年。
克里希纳上任后，第一件事是结束基础架构设计的双轨制战略，要求团队聚焦在未来的单一架构上。但多年的拖延和管理不善，IBM Cloud与同行已经相差甚远。
就像早前巴菲特看好云计算大举购入IBM股票，但最终也败兴而归在六年后抛售，某种意义上来看，亚马逊微软的云太强大，巴菲特赌的趋势是对的，可是赌错了对象。昔日的蓝色巨人在不断追逐的过程中显得体力不支，有人说这将又是一个IT时代的终结，但看好IBM的人也在期盼，只要沉睡的狮子不死，迟早会醒来。
本文来自微信公众号“新眸”（ID：xinmouls），作者：叶静，36氪经授权发布。
